Trong thế giới tiền điện tử – nơi mỗi giây đều có thể tạo ra một cơ hội hoặc xoá sổ tài sản, thì việc sở hữu một loại stablecoin có khả năng tạo dòng tiền thụ động không khác gì nắm giữ “chìa khóa sinh tồn”.
Đó là lý do Aegis ra đời: một nền tảng không chỉ tạo ra đồng YUSD ổn định mà còn tự động đem lại lợi nhuận định kỳ cho người dùng, mà không cần đến staking hay khóa tài sản.
Aegis là gì?
Aegis, một nền tảng stablecoin thế hệ mới, nơi hội tụ giữa tính ổn định, minh bạch, và lợi nhuận bền vững.
Không như những stablecoin truyền thống chỉ đơn thuần neo theo giá trị tiền pháp định, Aegis với YUSD là lời khẳng định cho tư duy táo bạo – không chỉ giữ tài sản “đứng yên” mà còn khiến chúng “sinh lời” một cách tự động và thụ động thông qua cơ chế Funding Rate Arbitrage.
Cơ chế hoạt động
Aegis không phải là một dự án bay bổng với khái niệm mơ hồ. Nó là hệ sinh thái rõ ràng với 3 trụ cột vững chãi:
- Người dùng (Users)
- Họ là những nhà đầu tư muốn bảo toàn tài sản trước sự mất giá của tiền pháp định.
- Chỉ cần nắm giữ YUSD trong ví đã đăng ký trên hệ thống Aegis, người dùng sẽ nhận được phần thưởng lợi nhuận định kỳ mà không cần staking hay thực hiện thao tác phức tạp.
- YUSD có thể được mua trên các sàn DEX không yêu cầu KYC, hoặc mint trực tiếp từ Aegis (trong trường hợp muốn tạo mới từ tài sản thế chấp).
- Kho tài sản và cơ chế Mint (Mint & Custodial Vaults)
- Tài sản thế chấp như USDT, USDC, DAI sẽ được chuyển vào kho lưu trữ an toàn.
- Từ đó, hệ thống thực hiện các giao dịch mua Bitcoin, mở các vị thế delta-neutral – tức mua và bán cùng lúc để loại bỏ rủi ro biến động giá.
- Các giao dịch này được thực hiện thông qua hình thức off-exchange settlement nhằm đảm bảo tối đa bảo mật.
- Arbitrage Engine
- Hệ thống quét liên tục các chênh lệch Funding Rate giữa thị trường Spot và Perpetual Contracts trên nhiều sàn.
- Khi phát hiện cơ hội sinh lời, bot giao dịch sẽ lập tức mở các vị thế đối ứng để khai thác lợi nhuận từ phí funding.
- Lợi nhuận thu được sẽ được chuyển hóa thành YUSD mới, phân phối đến người dùng đang nắm giữ YUSD trong ví.
Quy trình vận hành
Hệ thống của Aegis tuân theo một vòng tuần hoàn khép kín, tự động và minh bạch:
Bước 1: Người dùng sở hữu YUSD
- Có thể mua YUSD trên DEX 24/7 hoặc mint trực tiếp từ nền tảng (yêu cầu KYC).
- Sau đó liên kết ví với hệ thống để bắt đầu quá trình nhận lợi nhuận.
Bước 2: Chuyển stablecoin thế chấp vào Vault
- USDT, USDC hoặc DAI được nạp vào kho lưu trữ an toàn, đặt nền móng cho hệ thống tạo lợi nhuận.
Bước 3: Mở vị thế delta-neutral
- Sử dụng stablecoin để mua Bitcoin, đồng thời mở vị thế short Perpetual Contract có margin bằng chính BTC đó.
- Điều này tạo ra trạng thái trung lập với biến động giá – vừa mua vừa bán cùng lúc – nhằm loại bỏ rủi ro thị trường.
Bước 4: Khai thác Funding Rate
- Nhờ Funding Rate trên thị trường phái sinh luôn dao động, Aegis tận dụng chênh lệch này để thu phí.
- Đây là phần lợi nhuận ổn định, có tính chất “ăn chắc mặc bền” mà không cần đầu cơ.
Bước 5: Mint YUSD theo lợi nhuận
- Lợi nhuận không được trả bằng fiat hay BTC, mà được quy đổi thành YUSD mới được đảm bảo bằng tài sản thế chấp thực tế.
Bước 6: Người dùng nhận lợi nhuận
- Mỗi 7 ngày, người nắm giữ YUSD sẽ được trả thưởng tự động bằng YUSD mới, không cần làm gì thêm.
- Không khóa tài sản. Không staking. Không rào cản.
Điểm nổi bật
| Tính năng nổi bật | Mô tả chi tiết |
|---|
| Lợi nhuận tự động | Không cần staking, chỉ cần nắm giữ YUSD là có thưởng định kỳ. |
| Funding Rate Arbitrage | Tạo dòng lợi nhuận bền vững từ chênh lệch funding trên thị trường phái sinh. |
| Tính thanh khoản cao | Giao dịch 24/7 trên DEX, không yêu cầu lockup hay thời gian nắm giữ tối thiểu. |
| Minh bạch tuyệt đối | Mọi dữ liệu được hiển thị qua Proof of Reserves và API public. |
| Tách biệt ngân hàng | Không phụ thuộc hệ thống tài chính truyền thống hay stablecoin tập trung. |
| Bảo mật tối đa | Tài sản lưu trữ tại các đơn vị uy tín: Fireblocks, Copper.co, CEFFU. |
Aegis YUSD
Stablecoin YUSD
YUSD là một loại stablecoin đột phá, duy trì tỷ lệ neo 1:1 với USD, được bảo chứng độc nhất bằng Bitcoin và vận hành hoàn toàn phi tập trung.
Quy trình bắt đầu khi người dùng cung cấp tài sản thế chấp dưới dạng các stablecoin như USDC, USDT hoặc DAI.
Những tài sản này sau đó được chuyển đổi thành Bitcoin, được lưu ký an toàn bởi các đơn vị uy tín và sử dụng để thiết lập vị thế trung lập delta thông qua hợp đồng tương lai Bitcoin có ký quỹ bằng tiền điện tử (COINM).
Bằng cách bán khống hợp đồng tương lai này, YUSD hiệu quả trong việc phòng hộ trước biến động giá của Bitcoin, đảm bảo giá trị stablecoin giữ nguyên và không phụ thuộc vào dao động thị trường.
Cơ chế này tạo nên sự khác biệt rõ rệt cho YUSD, khi né tránh các rủi ro phổ biến như mất tỷ lệ neo hoặc phụ thuộc vào hệ thống ngân hàng truyền thống như nhiều stablecoin khác.
Không giống như các stablecoin thông thường sử dụng nhiều loại tài sản tiền điện tử để làm tài sản thế chấp, YUSD chỉ dựa vào Bitcoin.
Điều này loại bỏ hoàn toàn các rủi ro bên thứ ba, đồng thời tạo ra một khung vận hành minh bạch và bảo mật.
Toàn bộ quy trình từ phát hành, đốt token đến phân phối lợi nhuận đều được quản lý bởi các hợp đồng thông minh, đảm bảo tính tự trị tuyệt đối của hệ thống.
Một điểm nổi bật khác của YUSD là tính minh bạch theo thời gian thực. Người dùng có thể theo dõi lượng dự trữ, vị thế thị trường và trạng thái Quỹ Bảo hiểm thông qua bảng điều khiển công khai.
Mức độ minh bạch này được thiết kế nhằm xây dựng niềm tin và cung cấp cái nhìn rõ ràng về cơ chế đảm bảo giá trị của stablecoin.
Nền tảng Aegis còn cung cấp hệ thống phần thưởng độc đáo, phân phối lợi nhuận từ các khoản thanh toán funding mỗi 8 giờ.
Việc phân phối thường xuyên này cho phép người dùng tiếp cận lợi nhuận đều đặn, gia tăng sức hấp dẫn khi nắm giữ YUSD.
Quỹ Bảo hiểm đóng vai trò thiết yếu, hấp thụ các giai đoạn funding âm và bảo vệ giá trị cũng như phần thưởng của người dùng.
Với sự độc lập hoàn toàn khỏi các stablecoin khác, cùng việc sử dụng Bitcoin và hợp đồng tương lai COINM, YUSD định vị là một lựa chọn stablecoin vững chắc, minh bạch và an toàn trong thị trường tiền điện tử.
Đây là giải pháp đáng tin cậy cho những người dùng tìm kiếm sự ổn định và minh bạch, thoát ly khỏi các rủi ro hệ thống vốn đang đe dọa các stablecoin truyền thống.
Aegis Governance (AEG)
Token AEG
Token AEG là nền tảng cốt lõi của Giao thức Aegis, đóng vai trò thiết yếu trong cơ chế quản trị và quá trình ra quyết định.
Với tư cách là token quản trị, AEG trao quyền cho người nắm giữ được tham gia vào các quyết sách then chốt — từ nâng cấp giao thức đến điều chỉnh các thông số vận hành.
Cấu trúc quản trị phi tập trung này đảm bảo rằng hướng đi của nền tảng luôn gắn liền với lợi ích cộng đồng, tạo nên một hệ sinh thái minh bạch và cởi mở.
Vai trò quản trị của token AEG không chỉ trao quyền cho người dùng, mà còn gắn kết họ trực tiếp vào tương lai của nền tảng, từ đó thúc đẩy sự tham gia tích cực và tăng cường trách nhiệm cộng đồng.
Cơ chế quản trị và quá trình ra quyết định
Giao thức Aegis được quản trị thông qua token AEG – trụ cột của cấu trúc quản trị phi tập trung. Người nắm giữ AEG có quyền đề xuất và biểu quyết các quyết định trọng yếu định hình tương lai của giao thức.
Bao gồm:
- Nâng cấp giao thức: Cộng đồng có thể đề xuất các cải tiến kỹ thuật hoặc tính năng mới, và cùng biểu quyết để triển khai.
- Điều chỉnh thông số hệ thống: Các yếu tố như khung quản lý rủi ro, yêu cầu tài sản thế chấp và thông số vận hành khác đều có thể thay đổi thông qua cơ chế quản trị.
- Quản lý ngân quỹ: Việc phân bổ và sử dụng quỹ của DAO Aegis do cộng đồng quyết định, đảm bảo tính minh bạch và định hướng theo lợi ích chung.
- Đối tác chiến lược & tích hợp: Người dùng có thể đề xuất và biểu quyết việc hợp tác với các nền tảng khác – từ việc tích hợp sàn giao dịch phái sinh đến bổ sung loại tài sản thế chấp mới.
- Chiến lược quản lý tài sản: Các đề xuất về việc quản lý Quỹ Bảo hiểm và các tài sản liên quan, bao gồm chiến lược thu lợi suất hoặc điều chỉnh tỷ lệ thu phí, cũng nằm trong phạm vi biểu quyết.
Quy trình quản trị được xây dựng trên nguyên tắc minh bạch và dân chủ, mỗi token AEG tương ứng với một phiếu bầu.
Để một đề xuất được thông qua, phải đạt ít nhất 4% tổng nguồn cung AEG tham gia biểu quyết và tối thiểu 51% đồng thuận.
Cơ chế bảo vệ và quy trình khẩn cấp
Nhằm đảm bảo sự an toàn cho giao thức, Aegis đã triển khai nhiều biện pháp bảo vệ, bao gồm khoảng thời gian trì hoãn trước khi thực thi các đề xuất đã được thông qua.
Khoảng thời gian này cho phép cộng đồng đánh giá và xử lý các rủi ro tiềm ẩn.
Trong những tình huống khẩn cấp, người nắm giữ AEG có thể kích hoạt cơ chế ngừng hoạt động khẩn cấp, nhằm bảo vệ tài sản người dùng và sự toàn vẹn của hệ thống.
Hệ thống quản trị vững chắc, lấy AEG làm trung tâm, không chỉ trao quyền cho cộng đồng mà còn củng cố sự ổn định, minh bạch và định hướng người dùng cho toàn bộ Giao thức Aegis.
Nhà đầu tư
26/02/2025, Aegis chính thức hoàn tất vòng Pre-Seed, huy động thành công 2 triệu USD. Vòng gọi vốn được dẫn dắt bởi Dewhales, với sự tham gia của Profluent Ventures – hai cái tên nổi bật trong lĩnh vực đầu tư vào hạ tầng Web3.
Đây là dấu mốc quan trọng, chứng minh rằng Aegis không đơn thuần là một ý tưởng – mà là một thực thể sống, đang vận hành và được cộng đồng đầu tư tin tưởng.
Các thông tin đang cập nhật
Hiện tại, dự án Aegis đang trong giai đoạn phát triển tích cực với nhiều phần quan trọng đang được hoàn thiện và sẽ sớm công bố rộng rãi.
Cụ thể, các mục như lộ trình phát triển, đội ngũ, tokenomics và danh sách các sàn giao dịch hỗ trợ đang trong quá trình tối ưu và kiểm định cuối cùng.
Đây là những nền tảng cốt lõi hứa hẹn sẽ được hé lộ đồng thời khi Aegis chính thức bước vào giai đoạn triển khai diện rộng.
Kênh thông tin dự án
- Website: https://aegis.im
- Twitter: https://x.com/aegis_im
Kết luận
Trong một thế giới nơi tài chính truyền thống liên tục đối mặt với những cú sốc và lạm phát ngày càng ăn mòn giá trị tài sản, Aegis xuất hiện như một giải pháp đột phá – không chỉ mang đến sự ổn định thông qua stablecoin YUSD, mà còn mở ra một kỷ nguyên mới cho dòng tiền thụ động minh bạch và an toàn.
Sở hữu cơ chế Funding Rate Arbitrage tinh vi, vận hành hoàn toàn phi tập trung, không yêu cầu staking hay khóa tài sản, Aegis đang định hình lại cách chúng ta nhìn nhận về stablecoin – từ một công cụ lưu giữ giá trị trở thành một kênh tạo ra lợi nhuận thực thụ.
