Những con bò đực Bitcoin (BTC) sẽ phải chống chọi với một cuộc tấn công tiềm tàng từ những con gấu khi số lượng các vị thế bán ký quỹ trên Bitfinex tăng hơn 378% một chút.
Được hầu hết mọi người biết đến bởi BTCUSD Shorts, tập dữ liệu ghi lại số lượng các vị thế giảm giá trong thị trường Bitcoin. Nói một cách dễ hiểu, các nhà giao dịch vay tiền từ Bitfinex – nhà môi giới của họ – để giao dịch đặt cược vào kết quả giảm giá cho công cụ BTC / USD. Trong khi đó, giá trị của các vị thế bán đã mở được đo bằng BTC.
Số lượng các vị thế giao dịch ngắn hạn trên Bitfinex đã đạt mức cao nhất trong ngày là 6.468.2202 BTC vào thứ Hai tuần này, tăng hơn 378% so với mức thấp của phiên trước đó là 1.351,72 BTC.
Mức tăng đột biến đã khiến một số nhà phân tích cảnh báo về khả năng sụp đổ giá trên thị trường giao ngay Bitcoin chủ yếu vì xu hướng tăng ngắn hạn tương tự BTCUSD vào đầu tháng trước đã khiến tỷ giá BTC / USD giảm gần 13.000 đô la vào ngày 19 tháng 5.
Ví dụ, nhà nghiên cứu thị trường độc lập Fomocap đã tweet một biểu đồ cho thấy mối tương quan rõ ràng giữa tỷ giá giao ngay của Bitcoin và các vị trí bán khống ký quỹ của nó. Nhà phân tích đã nêu bật hai trường hợp cần lưu ý rằng hai chỉ số di chuyển ngược chiều với một số độ trễ.
Ví dụ đầu tiên của anh ấy cho thấy rằng vào ngày 25 tháng 5, BTCUSD Shorts giảm xuống thấp hơn, điều này sau đó đã dẫn đến một đợt tăng giá trên thị trường giao ngay Bitcoin.
Ví dụ thứ hai cho thấy giá Bitcoin giao ngay giảm sau khi BTCUSD Shorts tăng đột biến.
EBlockChain, một cộng tác viên của TradingView, đã cho biết trước đó vào thứ Hai rằng Quần ngắn BTCUSD vượt quá 200% trở lên là một “dấu hiệu mạnh mẽ” về một đợt phá giá sắp xảy ra trong thị trường giao ngay Bitcoin. Nhà phân tích nói thêm:
“Nó có thể được kích hoạt trong một [matter] trong vài giờ [to] tối đa ba ngày. ”
Trong khi đó, các vị trí giao dịch dài hạn
Các tuyên bố giảm giá mạnh mẽ cho Bitcoin cũng được đưa ra khi các vị thế ký quỹ của nó tăng đều đặn.
BTCUSD Longs, một tập dữ liệu Bitfinex khác ghi lại số lượng các vị trí ký quỹ tăng giá, đã tăng lên mức cao 44.538,6579 BTC vào thứ Hai. Vì vậy, có vẻ như, mức độ dài hạn của Bitcoin vẫn cao hơn so với mức độ ngắn hạn về tổng thể, minh họa rằng, đối với các nhà giao dịch, hướng ít rủi ro nhất là ngược lại.
Nhưng sự sụt giảm đột ngột của giá Bitcoin giao ngay cũng có thể khiến những người nắm giữ dài hạn sử dụng đòn bẩy bán phá giá BTCUSD của họ, do đó, điều này sẽ thúc đẩy việc bán thêm. Một sự kiện như vậy được gọi là “kéo dài”. Ví dụ, sự sụp đổ giá vào ngày 19 tháng 5 đã thanh lý khoảng 7,5 tỷ đô la các vị thế có đòn bẩy dài trên thị trường phái sinh tiền điện tử.
Jacob Canfield, một nhà giao dịch tiền điện tử, đã đưa ra một triển vọng lạc quan cho Bitcoin sau vụ tai nạn tháng 5. Tuần trước, nhà phân tích tuyên bố rằng Bitcoin đã giảm hơn 40% sau đợt siết chặt kéo dài vào tháng 5 – và bây giờ có ít xác suất hơn để đối mặt với một động thái giảm giá đáng kể khác.
Sau một thời gian dài bị siết chặt và thanh khoản đã giảm xuống mức thấp.
Tính thanh khoản thường được thiết kế để tăng và quần short bị mắc kẹt khi nghĩ rằng xu hướng giảm giá sẽ xảy ra nhiều hơn.
Chúng tôi đã giảm 40%.
Bây giờ, những con gấu lại quay sang nhận rekt.
– Jacob Canfield (@JacobCanfield) Ngày 2 tháng 6 năm 2021
Trong khi đó, chi phí để tài trợ cho các vị thế mua trên thị trường phái sinh Bitcoin hầu như vẫn dưới 0 sau vụ tai nạn ngày 19 tháng 5. Tỷ lệ tài trợ âm khiến các nhà giao dịch giảm giá phải trả phí cứ sau 8 giờ. Tình hình này khuyến khích các nhà tạo lập thị trường và bàn kinh doanh chênh lệch giá mua các giao dịch hoán đổi ngược – hoặc các hợp đồng vĩnh viễn – khi họ đồng thời dỡ bỏ các hợp đồng tương lai hàng tháng.
Các nhà phân tích thường giải thích tỷ lệ tài trợ âm như một chỉ báo mua vì chúng tạo ra động lực cho người mua và ép những người bán khống. Trong khi đó, tỷ lệ tài trợ trở nên trung lập ngay sau khi quần short đóng các vị trí của chúng.
Kỹ thuật đáng thất vọng
Động thái hợp nhất đang diễn ra của Bitcoin khiến nhiều nhà giao dịch chỉ ra khả năng hình thành cấu trúc cờ hiệu giảm giá.
Không phải là một fan hâm mộ lớn của cấu trúc này. $ BTC pic.twitter.com/yO8bG66Zzr
– Râu đen (@crypto_blkbeard) Ngày 7 tháng 6 năm 2021
Nhìn lại, cờ hiệu giảm giá là các chỉ báo tiếp tục đi xuống – tức là, thiết lập của chúng thường liên quan đến việc tài sản thoát ra khỏi phạm vi và tiếp tục theo hướng của xu hướng trước đó của nó. Ví dụ: Bitcoin đã giảm từ khoảng 65.000 đô la xuống 30.000 đô la trước khi hình thành cờ hiệu. Do đó, khả năng tiếp tục thấp hơn có vẻ cao hơn nếu chỉ dựa trên cấu trúc kỹ thuật.
Trong khi đó, một điểm hỗ trợ tăng giá đối với Bitcoin vẫn là lo ngại về lạm phát cao hơn. Tuần này, Cục Thống kê Lao động Hoa Kỳ sẽ công bố báo cáo Chỉ số Giá tiêu dùng (CPI) tháng 5. Dữ liệu sẽ thiết lập giai điệu trong tương lai cho các chính sách tiền tệ mở rộng của Cục Dự trữ Liên bang, bao gồm lãi suất cho vay gần bằng 0 và các chương trình mua trái phiếu vô hạn.
Các nhà kinh tế dự báo rằng chỉ số CPI sẽ tăng lên 4,7% trong tháng 5 so với 4,2% trong tháng 4.
Các chỉ số trên chuỗi tăng giá
Nhiều bằng chứng cho thấy ý định giữ Bitcoin của các nhà đầu tư hơn là giao dịch / thanh lý nó để lấy các tài sản khác. Ví dụ: công ty phân tích chuỗi trực tuyến Glassnode đã báo cáo sự sụt giảm trong các luồng trao đổi ròng liên quan đến Bitcoin.
Trong khi đó, đối thủ của nó là CryptoQuant đã nhấn mạnh sự sụt giảm đáng kể về khối lượng trên chuỗi khối Bitcoin, gợi ý về triển vọng nắm giữ tương tự thông qua chỉ số “BTC: Số lượng địa chỉ hoạt động”.
Các quan điểm và ý kiến được bày tỏ ở đây chỉ là của tác giả và không nhất thiết phản ánh quan điểm của Cointelegraph. Mọi động thái đầu tư và giao dịch đều có rủi ro. Bạn nên tiến hành nghiên cứu của riêng bạn khi đưa ra quyết định.
.
