- Các nhà đầu tư Bitcoin đang chờ đợi thông tin chính sách từ cuộc họp sắp tới của Cục Dự trữ Liên bang.
- Khi dòng tiền rủi ro giảm, có khả năng tăng thanh khoản cả trên và dưới các mức quan trọng.
Bitcoin [BTC] bước vào tháng 5 với một chút “lạc quan thận trọng,” chạm mức cao nhất quý là 97.915 USD vào đầu tháng. Tuy nhiên, chỉ trong chưa đầy một tuần, giá đã giảm 3,38%, chịu áp lực FUD còn sót lại.
Thị trường đang ở trạng thái không có quyết định rõ ràng, không phải là dấu hiệu yếu kém cấu trúc mà cho thấy một sự tạm dừng chiến lược. Động thái tiếp theo phụ thuộc vào điều kiện thanh khoản sau cuộc họp FOMC.
Chiến lược của nhà đầu tư trong bối cảnh trở ngại vĩ mô
Đặc biệt kể từ cuộc bầu cử, dữ liệu lạm phát đã trở thành yếu tố then chốt. Do đó, các nhà đầu tư đang theo dõi sát sao bất kỳ dấu hiệu thay đổi nào về sự thèm muốn rủi ro dựa trên những thông tin này.
Lạm phát ở Hoa Kỳ đã giảm mạnh, từ 3% đầu năm 2025 xuống chỉ còn 1,45%, thấp hơn nhiều so với mục tiêu 2% của Cục Dự trữ Liên bang.
Nguồn: Trifulation.com
Thực tế, nhu cầu giảm mát từng tháng mở đường cho các đợt bơm thanh khoản, có thể chuẩn bị cho các tài sản rủi ro thu hút dòng vốn. Theo xu thế này, các nhà đầu tư lớn đang có động thái dài hạn.
Đáng chú ý, một tay chơi lớn đã đầu tư 136 triệu USD vào Bitcoin với đòn bẩy 40x. Theo TinTucBitcoin, khoản cược lớn này cho thấy chiến lược định vị trước dự kiến tăng rủi ro.
Bitcoin sẵn sàng bùng nổ khi thanh khoản thắt chặt
Khi volatility do yếu tố vĩ mô gia tăng trong bối cảnh điều kiện giảm phát, thị trường thanh khoản của Bitcoin đang tiến vào giai đoạn quan trọng.
Trên khung thời gian 12 giờ, ba nhóm thanh khoản đậm đặc đang hội tụ, mỗi nhóm vượt 50 triệu USD trong hợp đồng mở — tín hiệu về rủi ro thanh lý tăng cao.
Một khoảnh khắc quan trọng xảy ra ở mức 94.760,69 USD, nơi 48,19 triệu USD trong các vị trí dài bị cưỡng chế thanh lý. Hiệu ứng này khiến Bitcoin giảm mạnh xuống còn 94.600 USD chỉ trong vài phút.
Nguồn: Coinglass
Mặc dù sự kiện giảm đòn bẩy đã xảy ra, xu thế dài hạn vẫn chiếm ưu thế trên thị trường hợp đồng tương lai vĩnh viễn.
Tuy nhiên, nếu Fed duy trì lập trường vĩ mô kỳ vọng cao, sự thèm muốn rủi ro trong thị trường phái sinh tiền điện tử có thể giảm sút, dẫn đến biến động giá giảm tiếp theo.
Về cấu trúc, Bitcoin có thể mở rộng theo hướng định hình, nghiêng nhiều về kết quả giảm giá.
