MicroStrategy Incorporated đã công bố kế hoạch phát hành tư nhân 700 triệu USD trái phiếu chuyển đổi sẽ đáo hạn vào năm 2028, tùy thuộc vào điều kiện thị trường, theo một thông cáo báo chí ngày 16 tháng 9.
Công ty cũng dự kiến cấp quyền mua thêm 105 triệu USD trái phiếu cho những người mua ban đầu trong vòng 13 ngày sau khi phát hành.
MicroStrategy có ý định sử dụng nguồn thu này để chuộc lại trái phiếu bảo vệ trị giá 500 triệu USD đáo hạn vào năm 2028 và có khả năng mua thêm Bitcoin.
Chi tiết phát hành
Trái phiếu không bảo đảm sẽ đáo hạn vào ngày 15 tháng 9, 2028, và lãi suất nửa năm sẽ bắt đầu vào tháng 3, 2025.
MicroStrategy có thể chuộc lại trái phiếu bằng tiền mặt bắt đầu từ tháng 12, 2027, với một số điều kiện hạn chế việc chuộc lại trái phiếu còn lại. Nhà đầu tư có thể chuyển đổi trái phiếu thành tiền mặt, cổ phiếu phổ thông loại A, hoặc kết hợp cả hai.
Công ty cũng đã phát hành thông báo chuộc lại trái phiếu bảo vệ đang tồn đọng, với kế hoạch chuộc lại vào ngày 26 tháng 9, 2024, tùy thuộc vào việc hoàn thành bán trái phiếu. Việc chuộc lại này sẽ giải phóng 69.080 BTC đang được sử dụng làm tài sản thế chấp cho các trái phiếu bảo vệ.
Trái phiếu sẽ được phát hành trong một giao dịch tư nhân, không đăng ký theo luật chứng khoán Mỹ, và chỉ có sẵn cho các nhà đầu tư tổ chức đủ điều kiện theo Quy tắc 144A.
Chiến lược toàn diện
Kế hoạch mới nhất của MicroStrategy để phát hành 700 triệu USD trái phiếu chuyển đổi là một phần của chiến lược toàn diện mà công ty đã áp dụng trong vài năm qua để tài trợ cho việc tích lũy Bitcoin một cách quyết liệt.
Kể từ năm 2020, MicroStrategy đã huy động hàng tỷ USD thông qua các đợt phát hành tương tự, sử dụng kết hợp giữa nợ và vốn cổ phần để tài trợ cho việc mua crypto. Thực tế, đây là đợt phát hành trái phiếu lớn thứ 4 kể từ khi công ty bắt đầu tích lũy Bitcoin như tài sản kho bạc chính.
Trong năm 2024, riêng MicroStrategy đã hoàn thành một đợt phát hành 603,75 triệu USD trái phiếu chuyển đổi với lãi suất 0,875%, đáo hạn vào năm 2031. Công ty đã sử dụng nguồn thu để mua thêm Bitcoin và tiến xa hơn trong chiến lược tích hợp crypto vào cấu trúc tài chính của mình.
Đợt phát hành này cũng đã tiếp nối một chiến lược tương tự trước đó trong năm, khi MicroStrategy huy động 800 triệu USD thông qua một đợt phát hành trái phiếu chuyển đổi khác với lãi suất 0,625%, đáo hạn vào năm 2032.
Việc MicroStrategy chấp nhận Bitcoin đã định vị công ty như nhà nắm giữ tài sản lớn nhất trong lĩnh vực này, với hơn 244,800 BTC trị giá khoảng 14,2 tỷ USD. Công ty tiếp tục sử dụng các đợt phát hành nợ này để cả quản lý khối nợ hiện tại cũng như mua thêm Bitcoin.
