Lợi nhuận hàng tuần mạnh mẽ của Bitcoin (BTC) đạt 9,84% đã thể hiện một bứt phá rõ ràng vượt trên mô hình ngưỡng kháng cự giảm, hoạt động từ tháng 3 năm 2024.
Nhìn nhận từ đó, Sina, đồng sáng lập 21st Capital, chỉ ra rằng giá hiện tại của Bitcoin đang trong khoảng giá thấp nhất của giai đoạn hợp nhất năm 2025, theo mô hình phân vị của họ.
Mô hình phân vị Bitcoin nổi bật với 3 dải giá cho BTC
Sina đã trình bày một nghiên cứu phân loại “không gian xác suất” của Bitcoin bằng cách sử dụng mô hình hồi quy phân vị, đồng thời nêu ra ba vùng cụ thể cho Bitcoin vào năm 2025.
Nhà phân tích cho biết mỗi vùng đại diện cho một dải giá và tâm lý thị trường khác nhau và chúng được gọi là lạnh, ấm và nóng.
Mô hình phân vị Bitcoin của Sina. Nguồn: X.com
Vùng “lạnh” (dưới 33% phân vị) cho năm 2025, dao động từ 55K USD đến 85K USD, bao gồm giá hiện tại của BTC. Dải sóng đặc biệt này được mô tả là giá trị khả dĩ thấp nhất cho BTC, với các nhà đầu tư giàu kinh nghiệm dự kiến sẽ tích lũy vị thế trong khi đặt mục tiêu dài hạn trên 100K USD.
Vùng “ấm” (từ 33% đến 66% phân vị) dao động từ 85K USD đến 136K USD. Sina lưu ý rằng phần lớn nhà đầu tư nhỏ lẻ sẽ bắt đầu chú ý trong khoảng định giá này khi BTC thiết lập các mức cao lịch sử mới và tiến vào quá trình khám phá giá. Nhà đầu tư có thể dần dần xây dựng vị thế trong phạm vi này với việc đầu tư quá mức.
Vùng “nóng” (từ 66% đến 99% phân vị) chỉ ra khoảng lý tưởng cho BTC từ 136K USD đến 285K USD vào cuối năm 2025, nơi BTC dự kiến sẽ hợp nhất một phần ba của năm tới. Với mỗi vùng cụ thể, Sina nói:
“Các dải 33% phân vị trùng khớp hoàn hảo với các giai đoạn chuyển đổi của bitcoin. Bitcoin thích dành 1/3 thời gian của nó ở mỗi vùng và sau đó chuyển sang vùng tiếp theo theo hình thức định kỳ. Phần lớn thị trường gấu là (33%, và thị trường bò hưng phấn bắt đầu ở) 66%.”
Sina cho biết thêm giá sẽ di chuyển với độ biến động lớn nhất ở vùng nóng, nơi việc chốt lời và các vị thế quá mức sẽ dẫn đến các sự đảo chiều nhanh chóng trên thị trường.
Giá Bitcoin cần sự hỗ trợ tại 68.500 USD
Intotheblock, một nền tảng phân tích on-chain, đã chỉ ra tầm quan trọng lịch sử của mức giá 68.500 USD của Bitcoin. BTC đã đạt đỉnh từ 68K USD đến 69K USD trong năm 2021, đánh dấu mức cao nhất lịch sử trong các thị trường tăng trưởng trước đó. Dữ liệu hiện tại nêu bật sự tập trung cao độ về hoạt động gần các mức cao nhất lịch sử trước đó nơi hơn 320K địa chỉ hoạt động đã tương tác với Bitcoin.
Các địa chỉ hoạt động của Bitcoin theo lợi nhuận. Nguồn: Intotheblock
Trong số 320K địa chỉ hoạt động, hơn 68% đã tương tác với BTC ở mức giá trung bình là 68.572 USD. Do đó, Bitcoin có thể sẽ hình thành sự hỗ trợ xung quanh vùng này ở cấp độ thời gian cao hơn (HTF) dựa trên sự quan tâm của các nhà đầu tư nắm giữ.
Tuy nhiên, vào lúc này, Bitcoin đã thể hiện điều chỉnh hàng ngày 3%, giảm xuống còn 67K USD từ mức cao nhất hôm thứ 2 là 69.555 USD.
Biểu đồ 4 giờ của Bitcoin. Nguồn: Trading View
Trên biểu đồ 4 giờ, BTC đang nhận hỗ trợ từ mức EMA 50 ngày, trùng khớp với mức kháng cự 67K USD. Trong khi một động thái ngay lập tức vượt qua 68.500 USD sẽ tiếp tục động lực tăng trưởng của BTC, việc hợp nhất theo chiều ngang gần mức giá hiện tại có thể dẫn đến sự điều chỉnh sâu hơn trong tuần này.
